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电力设备及新能源行业周报:内陆核电十三五破局在望,国家电网将互联整合以促新能源发展

发布时间:2015-11-09    研究机构:东方证券

投资要点

本周电力设备与新能源版块上涨3.01%。光伏发电指数上涨5.46%,风力发电指数上涨6.7%,核能核电指数上涨3.12%。股价涨幅前五分别是双杰电气、中能电气、电科院、中光防雷(300414)、方正电机,跌幅前五分别是协鑫集成、南洋股份、平高电气、恒顺众昇、万马股份。

行业层面,中国与阿根廷初步敲定60亿美元核电站大单:继中广核英国核电项目获得实质性推进后,中核集团与阿根廷核电公司达成一致,第四座核电站项目预计耗资59.94亿美元,其中62%的资金来自于阿方,38%来自于中方,两国还就建造第五座核电站达成框架性协议。由中方设计的华龙一号压水堆核电技术将落户阿根廷第五座核电站。国家电网互联整合成东西两大电网:现有电网格局将实现重大变化,华北、华中、华东、东北、西北等交流同步电网,到2020年将互联整合为东部、西部两大电网;到2025年,东、西部电网则通过同步互联工程,形成一个同步电网。国家电网方面提供的信息显示,西部电网由西部不同资源类型的电网互联形成,东部电网则主要是东部主要受电地区电网互联形成。

公司层面, 首航节能在欧洲投资成立全资子公司:拟在欧洲西班牙投资成立太阳能光热发电技术研发全资子公司,可吸引当地有丰富产品设计经验和项目工程经验的人才加盟。中国核电三季报净利润增长94.99%:前三季度实现收入199.62亿元,增长49,98%,实现归属股东净利润34.44亿元,增长94.99%,公司预计2015年度归属股东净利润增长幅度为20%-60%。骆驼股份与河北跃迪新能源签订《战略合作协议》:跃迪集团是一家专业从事新能源汽车研发、生产和销售的高新技术企业,是全国最大的电动警务用车生产基地,有利于公司全资子公司骆驼新能源锂电池业务的发展。新材料“十三五”规划将出台,石墨烯成先导产业:工信部原材料工业司司长周长益透露包括新材料产业发展“十三五”规划正在编制并即将出台。其中,为将石墨烯打造成新材料产业发展的先导性产业。据报道,目前,工信部正会同有关部门拟定加快石墨烯产业创新发展的若干意见,指导建立石墨烯产业发展联盟,积极组建石墨烯产业联合创新中心。

投资策略与建议:光伏标杆电价或降,抢装行情有望点燃,建议关注阳光电源(300274,买入)。新一轮电改持续推进,售电侧市场的放开将提高地方配电网企业经营能力,建议关注桂东电力(600310,未评级)。明年内陆核电开启将成为核电板块最重要的催化剂,未来两年积蓄已久储备项目的开闸将释放出大量的设备采购需求,2016年有望成为核电设备供应商业绩的转折之年,建议关注台海核电(002366,未评级)、江苏神通(002438,未评级),同时建议关注中国核电(601985,买入),公司是A股唯一核电运营标的,也是内陆有望最先开工桃花江项目的业主方。

风险提示

行业政策推进低于预期;经济转型低于预期

申请时请注明股票名称